بهترین فرصت های سرمایه گذاری

به گزارش اعتبار نوین، اگر امکان بازگشت به گذشته وجود داشت، سرمایه‌گذاری در کدام بازار می توانست بیشترین سود را عاید شما کند. البته که هنوز ماشین زمان اختراع نشده و این فرضیه نیز از اساس غیرقابل استناد است؛ اما تاریخ تکرار می‌شود و با نگاهی به گذشته می‌توان امیدوار بود که بهترین تصمیمات برای آینده گرفته شود.

تکرار تاریخ، مبنای شکل‌گیری تحلیل تکنیکال است و همین اصل امکان پیش‌بینی آینده را مهیا می‌کند؛ پس اگر یک بازار در یک بازه زمانی بلندمدت عملکرد مناسبی داشته باشد، می‌تواند با برخی مفروضات، در آینده نیز این عملکرد را تکرار کند. البته این قاعده برای بازار کالاها و بازارهای دارای ذات سرمایه‌ای کاربرد دارد و به‌عنوان مثال، بازاری نظیر سیم‌کارت تلفن همراه که زمانی یک کالای سرمایه‌ای بود، به واسطه اتکای آن به فناوری نمی‌تواند یک سرمایه‌گذاری پرسود همیشگی قلمداد شود و از شمول این قاعده مستثناست. همانگونه که با پیشرفت تکنولوژی و توسعه اپراتورهای تلفن همراه، عرضه سیم‌کارت به‌شدت افزایش پیدا کرد و قیمت آن از یک‌صدم هم کمتر شد.

نمای 31 ساله سرمایه گذاری در بازارها

در 3دهه گذشته یعنی حد‌فاصل سال‌های 1370 تا 1401 رکورد بیشترین بازدهی در میان بازارهای اقتصاد ایران به بورس اختصاص داشته و بعد از آن به‌ترتیب بازارهای طلا، مسکن، ارز، خودرو و سپرده بانکی قرار گرفته‌اند. البته درمقاطع کوتاه‌تر، ترتیب بازارهای دارای بالاترین بازدهی تغییر کرده اما براساس سود انباشته و مرکب بازارها در طول 31سال گذشته بورس در صدر قرار می‌گیرد و بازارهای طلا، مسکن، ارز، خودرو و سپرده بانکی در رتبه‌های 2 تا 6 جای دارند.

سود مرکب بازارها در 31 سال گذشته

سهام 2871برابر
طلا 1069برابر
مسکن 910برابر
ارز 214برابر
خودرو 96برابر
سپرده بانکی 76برابر
شاخص تورم 438برابر

پربازده ترین و کم بازده ترین بازارها در دوره های 6ساله

بررسی عملکرد بازارهای سهام، طلا، ارز، خودرو، مسکن و سپرده بانکی در دوره‌های زمانی بلندمدت روایتی نسبتا واضح از سودآوری این بازارها به‌دست می‌دهد که می‌تواند چراغ راهی برای سرمایه‌گذاری در آینده باشد. اطلاعات گردآوری‌شده از سوی گروه مالی مهرگان نشان می‌دهد در اقتصاد ایران در مقاطع مختلف، بازارهای سهام و طلا پیشتاز سودآوری بوده و در اغلب مقاطع سپرده‌گذاران بانکی کمترین عایدی را از سرمایه‌گذاری خود کسب کرده‌اند؛ هر‌چند در دوره 6ساله 90 تا 96، به‌دلیل رکود شدید بازار مسکن و افول طلای جهانی، بازدهی سرمایه‌گذاری‌های طلا و مسکن حتی از بازدهی سپرده بانکی نیز کمتر بوده و در طول سال‌های 75 تا 96 نیز بازدهی سپرده بانکی از بازار خودرو بالاتر ثبت شده است.

دوره 1370 تا 1376

پربازده‌ترین: بورس 3.5برابر
کم‌بازده‌ترین: سپرده بانکی 2.2برابر
شاخص تورم: 4.4برابر

دوره 1375 تا 1381

پربازده‌ترین: مسکن 3برابر
کم‌بازده‌ترین: خودرو 1.3برابر
شاخص تورم: 2.4برابر

دوره 1380 تا 1386

پربازده‌ترین: مسکن 4.7برابر
کم‌بازده‌ترین: خودرو 1.1برابر
شاخص تورم: 2.3برابر

دوره 1385 تا 1391

پربازده‌ترین: طلا 6.1برابر
کم‌بازده‌ترین: خودرو 1.5برابر
شاخص تورم: 2.9برابر

دوره 1390 تا 1396

پربازده‌ترین: بورس 3.7برابر
کم‌بازده‌ترین: طلا 2.2برابر
شاخص تورم: 2.7برابر

دوره 1395 تا 1401

پربازده‌ترین: بورس 17.5برابر
کم‌بازده‌ترین: سپرده بانکی 2.5برابر
شاخص تورم: 5.3برابر