آیا سبدگردانی اختصاصی برای شما مناسب است؟

عملکرد موفق سبدگردانی‌های اختصاصی در سال‌‌های اخیر، باعث شده که این گزینه انتخاب بسیاری از سرمایه‌گذاران باشد.

در این مقاله به بررسی جامع سبدگردانی اختصاصی می‌پردازیم تا بتوانید به سؤال پاسخ دهیم:

آیا سبدگردانی اختصاصی برای من مناسب است؟

سبدگردانی اختصاصی چیست؟

سبدگردانی اختصاصی (Discretionary Portfolio Management) به معنای تفویض اختیار مدیریت سبد سرمایه‌گذاری به یک شرکت سبدگردان یا مدیر سبد حرفه‌ای است.

در این روش، شما با عقد قرارداد، مسئولیت تصمیم‌گیری برای خریدوفروش اوراق بهادار، تخصیص دارایی‌ها و نظارت مستمر بر سبد سرمایه‌گذاری خود را به فرد یا نهادی متخصص واگذار می‌کنید.

این مدیران بر اساس اهداف مالی، میزان ریسک‌پذیری و افق سرمایه‌گذاری شما، اقدام به مدیریت پویای سبد می‌کنند. این می‌تواند شامل سرمایه‌گذاری در سهام، اوراق‌قرضه، صندوق‌های قابل‌معامله در بورس (ETF)، صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک و سایر دارایی‌ها باشد.

مزایا و معایب سبدگردانی اختصاصی

برای اینکه بتوانید تصمیم درستی بگیرید، لازم است با جوانب مثبت و منفی سبدگردانی اختصاصی آشنا شوید:

مزایای سبدگردانی اختصاصی

• مدیریت حرفه‌ای
  سرمایه شما توسط متخصصین بازار که دارای دانش، تجربه و ابزارهای تحلیلی پیشرفته هستند، مدیریت می‌شود. این می‌تواند منجر به تصمیمات سرمایه‌گذاری منطقی‌تر و حرفه‌ای‌تر شود.
• صرفه‌جویی در زمان و انرژی
  نیازی به صرف زمان زیاد برای تحقیق، تحلیل و نظارت مستمر بر بازار ندارید. این زمان آزاد می‌تواند برای شغل اصلی، تفریح یا توسعه شخصی شما صرف شود.
• مدیریت ریسک
  مدیران سبد حرفه‌ای به طور فعال ریسک‌های سبد شما را مدیریت می‌کنند و با تنوع‌بخشی مناسب، سعی در کاهش نوسانات و محافظت از سرمایه شما دارند.
• دسترسی به فرصت‌های سرمایه‌گذاری متنوع
  شرکت‌های سبدگردان معمولاً به ابزارها و اطلاعاتی دسترسی دارند که برای سرمایه‌گذاران خرد فراهم نیست، و می‌توانند از فرصت‌های سرمایه‌گذاری بیشتری بهره‌برداری کنند.
• انضباط و عدم تأثیر احساسات
  تصمیمات سرمایه‌گذاری توسط متخصصین و بر اساس تحلیل‌های منطقی اتخاذ می‌شود، نه احساسات ناشی از نوسانات بازار.

معایب سبدگردانی اختصاصی

هزینه‌ها

شرکت‌های سبدگردان برای خدمات خود کارمزد مدیریت دریافت می‌کنند که معمولاً درصدی از ارزش دارایی‌های تحت مدیریت شماست.

ازدست‌دادن کنترل مستقیم

شما کنترل مستقیم بر تصمیمات خریدوفروش ندارید و باید به تخصص و صداقت مدیر سبد خود اعتماد کنید.

البته برخی از شرکت‌های سبدگردان، مثل شرکت سبدگردان آسمان از طریق پنل مشتریان، آن‌ها را از وضعیت پرتفوشان مطلع می‌سازند.

شفافیت کمتر

اگرچه شرکت‌های سبدگردان گزارش‌های دوره‌ای ارائه می‌دهند، اما ممکن است درک کامل جزئیات تصمیمات اتخاذ شده کمی پیچیده‌تر باشد.

عدم یادگیری فعال

ازآنجایی‌که مسئولیت تحقیق و تحلیل بر عهده شما نیست، فرصت کمتری برای یادگیری عمیق در مورد بازارهای مالی خواهید داشت.

چه کسانی برای سبدگردانی اختصاصی مناسب هستند؟

افراد زیر احتمالاً از سبدگردانی اختصاصی بهره بیشتری خواهند برد:

• افراد پر مشغله
  اگر زمان کافی برای تحقیق، تحلیل و نظارت مستمر بر بازارهای مالی را ندارید، سبدگردانی اختصاصی گزینه ایده‌آلی است.
• فاقد دانش و تجربه کافی در سرمایه‌گذاری
  اگر با مفاهیم مالی، تحلیل بازار و مدیریت ریسک آشنایی زیادی ندارید، واگذاری این مسئولیت به متخصصین منطقی‌تر است.
• خواهان آرامش خاطر
  اگر می‌خواهید از استرس و فشارهای روانی ناشی از نوسانات بازار دور باشید و مدیریت سرمایه خود را به دیگران بسپارید.
• سرمایه اولیه قابل‌توجه
  برای سرمایه‌های بزرگ‌تر، پرداخت کارمزد مدیریت سبد ممکن است توجیه اقتصادی بیشتری داشته باشد و از مزایای مدیریت حرفه‌ای بهره‌مند شوید.
• دارای دید بلندمدت
  سرمایه‌گذاری موفق نیازمند صبر و دید بلندمدت است، و مدیران سبد نیز معمولاً استراتژی‌های بلندمدت را دنبال می‌کنند.

لازم به ذکر است با هر درجه از میزان ریسک‌پذیری، می‌توانید وارد مسیر سبدگردانی اختصاصی شوید. برای سنجش تست ریسک، می‌توانید این تست ریسک رایگان را انجام دهید.

مقایسه سبدگردانی اختصاصی با سبدگردانی شخصی

برای روشن‌تر شدن تصویر، جدول زیر مقایسه‌ای بین این دو روش ارائه می‌دهد:

آیا سبدگردانی اختصاصی برای من مناسب است؟

اگر تا به اینجا به پاسخ این سؤال نرسیده‌اید می‌توانید از مشاوره رایگان برای سبدگردانی اختصاصی بهره‌مند گردید.

لازم به ذکر است که میزان سرمایهٔ اولیه برای سبدگردانی اختصاصی در شرکت‌های مختلف متفاوت است.

قبل از واردشدن به مسیر سبدگردانی اختصاصی ابتدا قرارداد شرکت را مطالعه نموده و تمام سؤالات خود را از مشاوران بپرسید.

نتیجه‌گیری

سبدگردانی اختصاصی می‌تواند راه‌حلی عالی برای افرادی باشد که به دنبال رشد سرمایه خود هستند؛ اما زمان، دانش یا تمایل کافی برای مدیریت فعال آن را ندارند. این روش به شما این امکان را می‌دهد که از تخصص و تجربه افراد حرفه‌ای بهره‌مند شوید و درعین‌حال بر روی سایر جنبه‌های زندگی خود تمرکز کنید.

اگر شما فردی هستید که ارزش زمان خود را می‌دانید، به دنبال مدیریت حرفه‌ای هستید و می‌خواهید از استرس تصمیم‌گیری‌های مالی دور باشید، سبدگردانی اختصاصی می‌تواند گزینه بسیار مناسبی برای شما باشد.

اما اگر از تحقیق و تحلیل بازار لذت می‌برید، وقت آزاد زیادی دارید و ترجیح می‌دهید کنترل کامل بر سرمایه‌تان داشته باشید، شاید سبدگردانی شخصی برایتان مناسب‌تر باشد.

در نهایت، تصمیم با شماست. با ارزیابی دقیق توانایی‌ها، اهداف و محدودیت‌های خود، می‌توانید بهترین مسیر را برای دستیابی به اهداف مالی‌تان انتخاب کنید.